Samsung Electronics объявляет результаты за четвертый квартал и за весь 2021 финансовый год

Компания зафиксировала рекордную квартальную выручку в размере 76,57 трлн вон и операционную прибыль в размере 13,87 трлн вон

Samsung намерена сосредоточиться в сегменте бытовой электроники на поддержании стабильной прибыльности

Компания Samsung Electronics опубликовала финансовые результаты за четвертый квартал и за весь 2021 финансовый год.

Общая консолидированная выручка компании за квартал, завершившийся 31 декабря 2021 года, составила рекордное значение в 76,57 трлн вон, а операционная прибыль за этот же период достигла 13,87 трлн вон. За весь 2021 финансовый год компания зафиксировала выручку в размере 279,6 трлн вон, что является для Samsung новым историческим максимумом, а операционная прибыль составила 51,63 трлн вон.

Рост выручки в четвертом квартале был обусловлен в основном высокими результатами бизнес-подразделений по выпуску готовой продукции, а также увеличением продаж смартфонов премиум-класса, включая телефоны в складном форм-факторе, телевизоров и бытовой техники. Операционная прибыль компании снизилась по сравнению с предыдущим кварталом, что связано со специальными премиальными выплатами сотрудникам, но выросла по сравнению с прошлым годом благодаря высоким результатам полупроводникового бизнеса.

Прибыль бизнес-подразделения по производству памяти снизилась по сравнению с предыдущим кварталом из-за определенного снижения цен, при этом темпы роста оказались ниже прогнозов компании. Полупроводниковый бизнес установил новый рекорд квартальной выручки, при этом рентабельность несколько снизилась по сравнению с предыдущим кварталом из-за роста затрат, связанных с внедрением передовых технологических процессов.

Бизнес-подразделение по производству дисплейных панелей зафиксировало продолжающееся увеличение выручки от продажи дисплеев для смартфонов и рост убытков в сегменте панелей большого размера из-за снижения цен на ЖК-панели и расходов, связанных с производством дисплеев на базе технологии квантовых точек (QD).

Выручка мобильного подразделения (Mobile eXperience, MX) незначительно выросла за счет продаж продуктов премиум-класса, таких как смартфоны в складном форм-факторе и продукты для экосистемы, в то время как прибыль подразделения снизилась по сравнению с предыдущим кварталом из-за увеличения расходов на маркетинг. Результаты деятельности бизнес-подразделения по производству сетевого оборудования улучшились по сравнению с предыдущим кварталом благодаря росту выручки как внутри страны, так и на международных рынках.

Подразделения по выпуску бытовой электроники продемонстрировали рекордную квартальную выручку благодаря хорошим продажам продуктов премиум-класса, однако их прибыль несколько снизилась по сравнению с аналогичным кварталом прошлого года на фоне роста затрат.

Укрепление доллара США по отношению к корейской воне компенсировало слабость основных валют на развивающихся рынках, что оказало положительное влияние на операционную прибыль, увеличив ее примерно на 300 миллиардов вон по сравнению с предыдущим кварталом.

В первом квартале нового финансового года подразделение по производству памяти сосредоточится на максимальном повышении качества своего бизнес-портфеля за счет увеличения продаж продуктов, выполненных на базе новых технологических процессов, с целью поддержать восстановление спроса на серверы и ПК. Тем не менее, компания предполагает дальнейшее сохранение неопределенности в этом сегменте рынка. Подразделение по выпуску системных полупроводников (System LSI) будет поставлять основные системы на кристалле (SoC) и датчики изображения (CIS) для флагманских продуктов ключевых клиентов, в то время как полупроводниковый бизнес (Foundry Business) намерен расширять поставки за счет наращивания производства и увеличения процента выхода годной продукции на базе передовых техпроцессов.

Что касается бизнес-подразделения по выпуску дисплейных панелей, в сегменте панелей для мобильных устройств компания рассчитывает улучшить результаты по сравнению с прошлогодним кварталом за счет появления новых смартфонов и расширения клиентской базы складных дисплеев. В сегменте больших панелей убытки, вероятнее всего, будут частично компенсированы за счет массового производства дисплеев на базе технологии квантовых точек.

Бизнес-подразделение мобильных устройств, как ожидается, продемонстрирует рост выручки и прибыли, несмотря на ограничения поставок. Компания намерена добиться этого за счет выпуска новых флагманских моделей и увеличения продаж смартфонов с поддержкой 5G для массового рынка, а также планшетов и носимых устройств. Что касается сегмента сетевых технологий, компания намерена реализовать новые возможности при работе с клиентами в Европе и на других международных рынках.

В направлениях визуальных дисплеев и цифровой бытовой техники компания планирует увеличить прибыльность, сосредоточив внимание на продажах продуктов премиум-класса и расширении продуктов новой категории, а также наращивая долю онлайн-продаж.

В 2022 году, на фоне ожидающегося восстановления глобального спроса на ИТ, компонентный бизнес Samsung сосредоточится на расширении передовых процессов и усиления лидерства в сфере продуктов и технологий следующего поколения. В сегменте готовых продуктов компания займется укреплением линейки премиальных продуктов и будет создавать новый пользовательский опыт за счет расширения возможностей взаимодействия и синергии между устройствами. Тем не менее, компания ожидает сохранения непростой ситуации на рынке, обусловленной проблемами с поставками и пандемией COVID-19.

В сегменте памяти компания ожидает увеличение спроса на фоне того, как предприятия наращивают свои инвестиции в ИТ. При этом Samsung будет наращивать поставки высокопроизводительных продуктов и расширять применение ведущей в отрасли технологии EUV для улучшения конкурентоспособности затрат и укрепления своего лидерства на рынке. В сегменте высокоинтегрированных схем компания намерена пополнить линейку однокристальных систем, в то время как полупроводниковый бизнес намерен расти опережающими темпами за счет укрепления своего технологического лидерства и внедрения технологического процесса Gate-All-Around (GAA) первого поколения в массовое производство.

В сегменте дисплейных панелей ожидается, что спрос на OLED-дисплеи будет увеличиваться с ростом проникновения смартфонов 5G и расширением рынка складных устройств. Что касается производства больших панелей, компания намерена добиться технологического лидерства в премиум-сегменте с дисплеями на базе технологии QD и, как и планировалось, будет сворачивать производственную линию по выпуску ЖК-дисплеев.

В сегменте мобильных устройств компания будет стремиться к увеличению рыночной доли сосредоточившись на развитии инноваций во флагманских продуктах и предоставляя дифференцированный пользовательский опыт. Компания также расширит продажи продуктов для экосистемы за счет увеличения ценности, предоставляемой клиентам. В сетевом сегменте компания сосредоточится на удовлетворении спроса на технологии для сетей 5G и на привлечении новых клиентов по всему миру.

Что касается подразделений визуальных дисплеев и цифровой бытовой техники, Samsung будет и дальше работать над укреплением своего лидерства на рынке и будет стремиться к росту, продолжая расширять продажи продуктов премиум-класса, таких как телевизоры Neo QLED и продукция Bespoke, а также увеличивая продажи интерьерных телевизоров и новой бытовой техники.

Капитальные затраты компании в 2021 финансовом году достигли в общей сложности 48,2 трлн вон, в том числе 43,6 трлн вон было направлено на развитие полупроводникового бизнеса и 2,6 трлн вон – на дисплейный бизнес. Затраты компании на производственные линии по выпуску памяти главным образом сосредоточены на расширении мощностей и миграции процессов на фабриках в Пхёнтхэке (Pyeongtaek) и Сиане (Xi’an), чтобы удовлетворить спрос на продукцию, выполненную по передовым техпроцессам, в том числе на 15-нанометровую память DRAM на основе технологии EUV (литографии в глубоком ультрафиолете) и на V-NAND память 6-го поколения. Затраты в полупроводниковом бизнесе были связаны главным образом с расширением мощностей по выпуску продукции на базе 5-нм техпроцесса EUV. Что касается дисплеев, инвестиции были сосредоточены на дисплейных модулях для мобильных устройств и на дисплеях на базе технологии QD.

Рост полупроводникового бизнеса за счет продаж серверов, направление продемонстрировало рекордную выручку

Консолидированная выручка подразделений по производству полупроводников в четвертом квартале составила 26,01 трлн вон, а операционная прибыль – 8,84 трлн вон.

Общий спрос на продукцию бизнес-подразделения по производству памяти, прежде всего, для серверов, был устойчивым, но выручка снизилась по сравнению с предыдущим кварталом из-за продолжающихся сложностей с глобальной цепочкой поставок и небольшого снижения ASP. Учитывая уровень запасов продукции и перспективы рынка, Samsung воздержалась от активного расширения продаж, и результаты оказались ниже, чем прогнозировалось первоначально. Однако компания продолжала повышать свою конкурентоспособность, расширяя использование передовых процессов на производстве.

Влияние сложностей с поставками на производство ощущалось во всех областях в сегменте DRAM, при этом спрос на серверы оставался высоким благодаря увеличению среднего объема памяти DRAM в устройствах в связи с ростом внедрения высокопроизводительных процессоров. Дефицит поставок видеокарт сохранялся в связи с высокой востребованностью игровых ПК, а также растущей популярностью майнинга криптовалют. За счет упреждающей корректировки ассортимента Samsung активно реагирует на рост востребованности серверов и устройств для обработки графики.

В сегменте производства NAND спрос на серверные SSD для центров обработки данных (ЦОД) со стороны крупных клиентов был высоким, но на рынок также воздействовали перебои в цепочке поставок компонентов интегральных схем. Спрос на пользовательские SSD оставался примерно на прежнем уровне из-за корректировки запасов рядом клиентов, а также перебоев в производстве, вызванных нехваткой компонентов. Samsung сосредоточилась на оптимизации продаж с учетом различных факторов, включая наличие запасов, а также на определении того, как на производство повлияли изменения в работе линии в связи с ограничениями, действовавшими на заводе в Сиане.

В 2022 году бизнес-подразделение по производству памяти ожидает роста спроса на серверы, обусловленного увеличением инвестиций со стороны технологических компаний и появлением новых высокопроизводительных процессоров с большим числом ядер. В то же время, расширение линейки смартфонов 5G, вероятно, приведет к увеличению количества контента, сохраняемого на мобильные устройства, и соответствующему увеличению спроса на память для мобильных устройств. Тем не менее, сложности, связанные с цепочками поставок и пандемией COVID-19, вероятнее всего, сохранятся. Поэтому компания будет продолжать укреплять свое лидерство, наращивая поставки высокопроизводительных продуктов и расширяя применение своей ведущей в отрасли технологии EUV.

Бизнес-подразделение по производству высокоинтегрированных схем зафиксировало самый высокий уровень квартальных продаж благодаря возросшему спросу на однокристальные системы (SoC), дисплейные драйверы (DDI) и интегральные схемы управления питанием (PMIC), но прибыль подразделения несколько снизилась из-за выплаты компанией специальных бонусов своим сотрудникам. В четвертом квартале Samsung начала поставлять однокристальные системы с графическим процессором AMD, выполненные по 4-нанометровому техпроцессу, и нарастила продажи 108-мегапиксельных датчиков изображения своим клиентам.

Ожидается, что в первом квартале спрос на дисплейные драйверы для OLED панелей, защищенные чипы NFC/eSE и контроллеры питания (PMIC) останется высоким. Samsung планирует расширить поставки улучшенных SoC-решений с графическими ядрами и ядрами для нейронных вычислений (NPU), а также датчиков изображения сверхвысокого разрешения.

В 2022 году бизнес-подразделение по производству высокоинтегрированных схем надеется улучшить свои показатели за счет максимального увеличения объема поставок однокристальных систем 5G, а также сенсоров изображений с разрешением 108 и 200 мегапикселей.

Полупроводниковый бизнес установил в четвертом квартале новый рекорд по выручке за счет увеличения поставок крупным заказчикам, работающим в сегменте высокопроизводительных вычислений, а также за счет получения новых заказов в сфере высокопроизводительных вычислений. Кроме того, компания подтвердила инвестиции в новую специализированную фабрику в США в Тейлоре и новую фабрику на домашнем рынке в рамках предпринимаемых компанией усилий по стабилизации глобальных цепочек поставок полупроводниковой продукции. Однако прибыльность полупроводникового бизнеса несколько снизилась из-за увеличения затрат, обусловленных задержкой запуска нового технологического процесса.

В первом квартале нового финансового года Samsung сосредоточится на увеличении процента выхода продукции на базе передовых техпроцессов с целью повышения стабильности поставок. Кроме того, Компания намерена укрепить свое техническое лидерство за счет начала массового производства продуктов на базе техпроцесса GAA 1-го поколения в первой половине 2022 года.

В этом году Samsung ожидает, что рыночное предложение будет оставаться ограниченным из-за растущего проникновения сетей 5G, устойчивого спроса в сфере высокопроизводительных вычислений, растущего спроса на аутсорсинг со стороны производителей интегрированных устройств (IDM), а также и сохраняющейся потребности заказчиков обеспечить безопасность поставок и иметь необходимые складские запасы. Компания намерена добиться опережающего роста за счет наращивания мощностей производства на базе передовых техпроцессов, корректировки цен и расширения клиентской базы.

Доходы от продаж мобильных панелей увеличились, в 2022 году компания сконцентрируется на производстве OLED- и QD-дисплеев

Консолидированная выручка подразделения панелей отображения информации в четвертом квартале составила 9,06 трлн вон, а операционная прибыль – 1,32 трлн вон.

В сегменте мобильных панелей прибыль продолжала расти, в основном благодаря высокому спросу на недавно выпущенные смартфоны со стороны ключевых клиентов. Кроме того, рост продаж продукции для новых областей применения, включая ноутбуки и игровые консоли, способствовал росту выручки в этом сегменте.

Направление производства панелей больших размеров при этом продемонстрировало рост убытков за счет снижения цен на ЖК-дисплеи и первоначальных инвестиций в производство экранов на квантовых точках.

В первом квартале Samsung прогнозирует улучшение финансовых показателей в сегменте мобильных панелей по сравнению с предыдущим годом благодаря выходу новых смартфонов от основных клиентов, а также росту клиентской базы устройств со складывающимися экранами.

Для бизнеса по производству панелей больших размеров прогнозируется частичное сокращение затрат на массовое производство QD-панелей, поскольку телевизоры и мониторы с этим типом экранов выйдут на рынок.

Как ожидается, в 2022 году, несмотря на риски, связанные с макросредой, сохранится устойчивый спрос на OLED-панели, обусловленный ростом проникновения 5G и расширением рынка складных устройств. Samsung будет придерживаться сбалансированной структуры бизнеса для обеспечения стабильного роста за счет внедрения гибких OLED-панелей в устройства средней ценовой категории, а также диверсификации областей применения жестких OLED-экранов, в том числе IT, гейминг и автомобильную отрасль.

В то же время, направление по производству панелей больших размеров будет стремиться к технологическому лидерству в постоянно растущем премиальном сегменте за счет QD-дисплеев, одновременно с этим сокращая производство ЖК-дисплеев в соответствии с планом.

Мобильное подразделение сосредоточится на флагманах и укреплении портфолио массовых моделей с поддержкой 5G

В четвертом квартале консолидированная выручка подразделения IТ и мобильных коммуникаций составила 28,95 трлн корейских вон, а операционная прибыль – 2,66 трлн вон.

По сравнению с третьим кварталом общий рыночный спрос вырос в связи с высокой сезонностью конца года. Несмотря на низкие поставки компонентов, в мобильное подразделение отмечает рост доходов по сравнению с предыдущим кварталом за счет увеличения продаж премиальных моделей смартфонов, в том числе складных и серии Galaxy S. Продукты, входящие в экосистему Samsung, такие как ПК, планшеты и носимые устройства, также способствовали росту выручки. Однако увеличение маркетинговых расходов для увеличения продаж складных устройств и подготовка к выпуску на рынок новых моделей в первом квартале 2022 года также сказались на рентабельности.

В первом квартале прогнозируется снижение спроса на смартфоны и планшеты по сравнению с предыдущим кварталом на фоне низкой сезонности, а также возможных сложностей с поставками компонентов. Тем не менее, мобильное подразделение ожидает стабильной прибыльности за счет расширения продаж флагманских моделей, таких как Galaxy S21 FE, и выпуска нового поколения в серии Galaxy S. Кроме того, Samsung будет ориентироваться на спрос, обусловленный необходимостью обновления потребительской техники, за счет конкурентоспособной линейки 5G-смартфонов для массового рынка и поиска возможностей для роста, продолжая наращивать продажи устройств экосистемы, таких как ПК, планшеты и носимые гаджеты.

По прогнозам, ситуация на рынке в 2022 году останется неопределенной в связи с затяжной пандемией и дефицитом компонентов. Тем не менее, ожидается, что рынок смартфонов продолжит расти, а рынок носимых устройств продемонстрирует двузначные показатели роста. Мобильное подразделение укрепит свои лидерские позиции на рынке флагманов за счет активного внедрения инноваций и дифференцированного опыта, в частности, в серии Galaxy S и складных устройсвах, а также усиления конкурентоспособности массовых моделей 5G и продуктов экосистемы. Благодаря этому компания будет стремиться к значительному росту в 2022 году и продолжит двигаться к повышению прибыльности за счет расширения ассортимента и повышения операционной эффективности.

По сетевому направлению показатели четвертого квартала продемонстрировали поквартальный рост как на внутреннем, так и на зарубежном рынках. Samsung будет активно изучать новые возможности для работы за рубежом, в том числе в Европе, одновременно с этим расширяя сети 5G в Южной Корее. Кроме того, компания будет продолжать совершенствовать собственные чипы 5G и закладывать прочную основу для дальнейшего роста.

Подразделение визуальных дисплеев и цифровой бытовой техники продолжат фокусироваться на продуктах премиум-класса и интерьерных устройствах

Подразделение бытовой электроники, в состав которого входят направления визуальных дисплеев и цифровой бытовой техники, в четвертом квартале зафиксировало консолидированную выручку в 15,35 трлн вон и 0,7 трлн вон операционной прибыли.

Рынок ТВ в целом вырос по сравнению с предыдущим кварталом в связи с сезонностью конца года, продемонстрировал снижение из-за ослабления эффекта отложенного спроса. Подразделение визуальных дисплеев продемонстрировало высокие продажи премиальных продуктов и интерьерных устройств, но рост расходов, в том числе на логистику, привел к уменьшению операционной прибыли по сравнению с предыдущим кварталом.

Направление цифровой бытовой техники в 4 квартале наблюдало плавный рыночный рост, связанный со снижением отложенного спроса при повышении расходов на материалы и логистику. Тем не менее, компания Samsung достигла более высокой выручки по сравнению с предыдущим кварталом благодаря расширению ассортимента и повышению операционной эффективности.

В первом квартале ожидается снижение спроса на телевизоры и бытовую технику по сравнению с предыдущим годом, а также сохранение высоких расходов на материалы и логистику в сегменте бытовой техники. Samsung продолжит уделять особое внимание продажам премиальных и интерьерных устройств, а также повышению операционной эффективности. Направление устройств визуального отображение, как ожидается, расширит продажи продукции премиум-класса за счет рекламных инициатив в том числе связанных с региональными спортивными событиями. Кроме того, компания сконцентрируется на продажах интерьерных продуктов. В том числе The Freestyle – новинки, представленной на выставке CES 2022. Направление цифровой бытовой техники намерено продолжать расширять линейку Bespoke на мировом рынке и наращивать онлайн-продажи.

В 2022 году, несмотря на сохранение неопределенности на рынке, Samsung ожидает рост спроса на премиальные телевизоры и ТВ со сверхширокими экранами. Помимо концентрации усилий на устройствах премиум-класса и интерьерных линейках, компания намерена предложить более совершенный опыт домашних развлечений за счет различных сервисов, а также приложения Smart Hub. Компания предполагает спокойную ситуацию на рынке бытовой техники, но рассчитывает, что спрос на товары новой категории повысится. Samsung планирует продолжать расширять линейку Bespoke и выпускать продукты новых категорий, соответствующие меняющимся потребностям пользователей.